Fondet e investimit janë një mjet i preferuar për shumë investitorë të vegjël dhe të mesëm. Ato ofrojnë një alternativë të qëndrueshme ndaj kthimeve të ulëta të ofruara nga produktet bankare, të cilat kanë qenë në nivele rekord të ulëta për shumë vite. Në këtë drejtim, vlen të përmendet se produktet kryesore bankare (depozitat me afat të caktuar, obligacionet dhe llogaritë e kursimit me rendiment të lartë) mezi kalojnë rreth 0,5%. Kjo është pasojë e kostos më të ulët të parasë, e cila ka çuar në që rentabiliteti i tyre të jetë në nivele historike të ulëta për disa vite tani.
Por në çdo rast, vendimet pothuajse gjithmonë drejtohen drejt fondeve të investimeve në aksione dhe me të ardhura fikse. Këto janë më të njohurat dhe drejtohen nga flukset e parave të përdoruesve , në dëm të opsioneve të tjera. Por është e rëndësishme të mbani mend se investimi brenda vetë fondeve nuk përfshin vetëm këto modele. Për t'ju ndihmuar të eksploroni mundësi të reja biznesi, do t'ju prezantojmë me një lloj tjetër fondi investimi në të cilin mund të regjistroheni tani. Ato mund t'ju ndihmojnë shumë mirë të dilni nga një situatë e vështirë në muajt në vijim.
Shumë nga këto fonde investimi janë mjaft tradicionale, por të tjerat me siguri do t'ju habisin me origjinalitetin e tyre dhe madje edhe me asetet financiare që përfshijnë në portofolet e tyre. Qëllimi është t'ju lejojë të bëni që kursimet tuaja të rriten përtej kthimeve të ofruara nga produktet bankare. Sidoqoftë, një gjë që duhet të kuptoni nga kjo pikë e tutje është se këto produkte kursimi nuk garantojnë ndonjë kthim fiks. Përkundrazi, kjo do të varet nga performanca e tregjeve financiare.
Shpërndarja sipas aktiveve financiare
Lidhur me portofolin e investimeve, duhet theksuar se asetet nën menaxhim sipas kategorisë së skemave të investimeve kolektive (CIS) në mbarë botën në fund të vitit 2018 u shpërndanë si më poshtë: fondet e aksioneve përfaqësonin 45,4%, fondet me të ardhura fikse 20,5%, fondet e përziera 12,5%, fondet e tregut të parasë 11,9%, fondet e pasurive të paluajtshme 1,6% dhe pjesa tjetër 8,0%. Asetet e investuara në ETF në mbarë botën u rritën përsëri, duke arritur në 4,4 trilionë euro në shtator 2018, nga 3,87 trilionë euro në dhjetor të vitit të kaluar. Nga këto, 80% ishin fonde aksionesh dhe 16% ishin fonde me të ardhura fikse.
Abonimet neto deri në vitin 2018 arritën në total 791.308 miliardë euro (153.401 miliardë euro në tremujorin e tretë), nga 1,81 trilion euro në të njëjtën periudhë të vitit 2017. Nga totali i abonimeve neto në skemat e investimeve kolektive (CIS) deri në shtator 2018, 36,7% korrespondonin me CIS evropiane. Sipas vendit, SHBA-të panë 276.477 miliardë euro në hyrje neto (34,9% të totalit global për vitin), të përqendruara kryesisht në të ardhura fikse dhe aksione CIS.
Fondet e investimeve: monetare
Ky është një nga modelet tradicionale tipike në peizazhin e investimeve, megjithëse deri më sot rentabiliteti i tij ka qenë minimal, me marzhe ndërmjetësimi vetëm disa të dhjeta të një pike përqindjeje në rastin më të mirë. Kjo i referohet fondeve të investimit me bazë në euro, të cilat janë produkti më i qëndrueshëm, më pak të prekura nga paqëndrueshmëria e tregut dhe ndoshta edhe më pak të paqëndrueshme se fondet e investimit në aksione.
Luhatshmëria në tregjet financiare gjatë muajve të fundit ka ndikuar negativisht edhe një herë në performancën e fondeve të investimit në nëntor. Si rezultat, totali i aseteve nën menaxhim të këtyre fondeve ra me 1.382 miliardë euro në nëntor, duke arritur në 265.140 miliardë euro, një rënie prej 0,5% krahasuar me tetorin. Megjithatë, pavarësisht performancës së përgjithshme të tregut në vitin 2018, asetet e fondeve të investimit janë rritur me 2.017 miliardë euro, një rritje prej 0,8% krahasuar me fundin e vitit 2017.
Fonde të garantuara
Brenda kësaj klase produktesh që synojnë investime më tradicionale, është e rëndësishme të mbahet mend se fondet e garantuara luajnë një rol vendimtar midis investitorëve të vegjël dhe të mesëm. Arsyeja është e thjeshtë: ato janë të vetmet fonde që garantojnë një kthim fiks çdo vit. Për më tepër, vlen të përmendet se fondet e garantuara kryesuan renditjen e abonimeve neto në nëntor me 252 milionë euro, duke e çuar totalin e tyre nga fillimi i vitit në 266 milionë euro.
Këto lloje fondesh investimi ofrojnë siguri më të madhe për investitorët e vegjël dhe të mesëm, pjesërisht sepse ruajtja e kapitalit të investuar ka përparësi mbi konsideratat e tjera. Për shembull, ato ofrojnë rritje të fitimprurësisë dhe janë më të popullarizuara në mesin e investitorëve në vendin tonë. Sidoqoftë, është gjithashtu e rëndësishme të theksohet se këto fonde investimi karakterizohen kryesisht nga paqëndrueshmëria e tyre e ulët.
Fondet me përgjegjësi shoqërore
Ato janë kryesisht të panjohura për investitorët, edhe pse mund të jenë po aq fitimprurëse sa llojet e tjera të investimeve. Megjithatë, ekziston një ndryshim kyç: kjo qasje atipike bazohet në përzgjedhjen e kritereve të ndryshme për të ndërtuar portofolin. Në mënyrë specifike, ajo merr në konsideratë faktorët mjedisorë, socialë dhe të qeverisjes korporative , ndër modelet e tjera të investimit. Avantazhi i madh i këtyre produkteve është se ato u lejojnë investitorëve të përshtasin bindjet ose mënyrën e tyre të jetesës me vlerat e tyre.
Nga ana tjetër, të ashtuquajturat fonde me përgjegjësi sociale po tregtohen më shpesh nga menaxherët e aseteve. Një shembull është fondi BBVA Sustainable, i synuar për investitorë konservatorë dhe i menaxhuar sipas kritereve SRI, i cili plotëson gamën e fondeve me përgjegjësi sociale. Një tjetër mundësi është fondi Sustainable Future, një fond global i alokimit të aseteve që investon në obligacione qeveritare, kredi dhe aksione, duke zbatuar kriteret ESG si për qeveritë ashtu edhe për kompanitë.
Bazuar në paqëndrueshmërinë
Është e ditur botërisht se viti i kaluar nuk ishte shumë pozitiv për sektorin e fondeve të investimit, të cilat përfunduan me humbje. Kjo ishte e vërtetë për të gjitha llojet e fondeve, qofshin ato aksione, të ardhura fikse, apo edhe modele alternative investimi. Nëse ky vit është i njëjtë, një zgjidhje mund të vijë nga një lloj tjetër fondi investimi, më pak i njohur për investitorët e vegjël dhe të mesëm, siç janë fondet e bazuara në paqëndrueshmëri. Këto mund të jenë edhe opsioni më fitimprurës në kushtet aktuale të tregut.
Në këtë kuptim, sa më të paqëndrueshme të jenë tregjet e aksioneve, aq më mirë do të performojnë këto fonde të specializuara investimi. Një pjesë e vogël e kapitalit tonë të disponueshëm mund të ndahet për pozicione hapëse në këto asete financiare unike , duke synuar përmirësimin e rezultatit tonë financiar nga kjo pikë e tutje. Megjithatë, është gjithashtu e vërtetë se këto operacione mbartin një rrezik më të lartë, duke kërkuar monitorim të afërt të pozicioneve tona. Kjo madje mund të çojë në nevojën për të transferuar zotërimet tona në një lloj tjetër fondi investimi.
Fondet e pasurive të patundshme
Tani mund të jetë koha për të riinvestuar në pasuri të paluajtshme dhe për të përfituar nga këto lloj transaksionesh në tregjet financiare. Në fakt, këto transaksione janë rritur me 13% vitin e kaluar, megjithëse janë të mundshme ndryshime të vogla që nga tani e tutje. Në këtë drejtim, studime dhe raporte të ndryshme të industrisë tregojnë se çmimet e banesave do të rriten në vitin 2019, nga çmimi aktual prej 1.650 € për metër katror në rreth 1.800 € për metër katror.
Në çdo rast, duket një devijim më pak intensiv sesa ai i gjeneruar në vitet e mëparshme. Tani ajo që do të duhet të verifikohet është nëse ky ushtrim do të prodhojë një pikë kthese në blerjen dhe shitjen e shtëpive. Në këtë kuptim, ekziston një numër i mirë i fondeve të investimeve që janë të specializuar në këtë sektor të rëndësishëm të ekonomisë spanjolle. Megjithëse ato kanë komisione më të forta se në modelet e tjera të investimeve.
Nga ana tjetër, është gjithashtu e mundur të kombinohet kjo strategji me aktive të tjera financiare, si nga kapitali neto dhe të ardhurat fikse. Si një formulë për të diversifikuar investimet në rast se paqëndrueshmëria instalohet përgjithmonë në tregjet financiare. Në këtë mënyrë, nuk ka dyshim se ju do të mbroni kursimet tuaja në një mënyrë më korrekte dhe efektive. Përtej konsideratave të tjera teknike dhe mbase edhe nga këndvështrimi i bazave të tij. Në çdo rast, do të jetë një tjetër nga modelet në fondet e investimeve që do të duhet të merren parasysh gjatë këtij viti që paraqitet me shumë dyshime.
Në këtë kuptim, studime dhe raporte të ndryshme nga sektori sugjerojnë që në 2019 çmimet e shtëpive do të rriten, duke shkuar nga 1.650 euro për metër katror që aktualisht tregtohet në rreth 1.800 euro për metër katror.